綠色金融：商業(yè)銀行盈利的入口

王藝蒙

商業(yè)銀行作為獨立且具有核心地位的金融機構，引入金融綠色發(fā)展理念對其具有重要意義。對于商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，綠色金融發(fā)展理念與發(fā)展模式對銀行盈利能力的影響主要體現在資產(chǎn)質(zhì)量、收入結構、資本結構三方面。需要通過(guò)發(fā)揮政府宏觀(guān)調控作用，建立綠色信貸激勵機制，不斷實(shí)現綠色金融產(chǎn)品與運行機制創(chuàng )新。完善企業(yè)與銀行之間的信息披露機制，為充分發(fā)揮綠色金融發(fā)展模式優(yōu)勢，推動(dòng)商業(yè)銀行穩定發(fā)展提供了支持。

綠色金融的關(guān)鍵點(diǎn)在于，金融業(yè)推行的過(guò)程中強調環(huán)境與經(jīng)濟社會(huì )發(fā)展的同步。除此之外，還強調金融業(yè)本身在發(fā)展的過(guò)程中要維持穩定性。在這種背景下，要求金融機構的生態(tài)環(huán)境要達到穩定狀態(tài)，并且能夠發(fā)揮推動(dòng)可持續發(fā)展的作用。尤其是銀行，更應當在綠色金融發(fā)展的背景下，注重發(fā)揮引導資金流向、推動(dòng)企業(yè)及消費者形成綠色消費觀(guān)念的作用。在具體實(shí)踐中，需結合商業(yè)銀行盈利過(guò)程中，綠色金融產(chǎn)生的實(shí)際影響，進(jìn)一步發(fā)揮綠色金融理念的作用，推動(dòng)商業(yè)銀行在穩定的狀態(tài)下發(fā)展。

綠色金融業(yè)務(wù)對商業(yè)銀行盈利能力的影響

綠色金融業(yè)務(wù)對商業(yè)銀行的影響基于不同的銀行發(fā)展模式、發(fā)展背景存在客觀(guān)差異。但從本質(zhì)上來(lái)說(shuō)，探討綠色金融業(yè)務(wù)對商業(yè)銀行盈利能力的影響時(shí)，核心要點(diǎn)仍然集中在是否導致商業(yè)銀行盈利能力有所降低上。具體來(lái)說(shuō)，綠色金融業(yè)務(wù)對商業(yè)銀行盈利能力的影響主要表現在以下幾方面：

對資產(chǎn)質(zhì)量的影響。一是能夠有效降低不良貸款率。對于商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，不良貸款包括多種類(lèi)型，如次級貸款、可疑貸款和損失貸款。降低不良貸款率即降低不良貸款數額在總貸款數額中的比例值。對于銀行來(lái)說(shuō)，若不良貸款的比例過(guò)高，會(huì )導致銀行無(wú)法及時(shí)回收的款項顯著(zhù)增多，銀行的盈利能力也會(huì )因此下降。發(fā)展綠色金融可通過(guò)控制商業(yè)銀行不良貸款率，達到為銀行拓展更多盈利路徑的目標。二是適當增加綠色金融資產(chǎn)比例。不同類(lèi)型的商業(yè)銀行在綠色金融資產(chǎn)比例上的分布特征有所不同。以興業(yè)銀行為例，對相關(guān)數據統計結果進(jìn)行觀(guān)察可知，興業(yè)銀行的綠色金融資產(chǎn)分布行業(yè)主要集中在節能減排項目和新能源行業(yè)中，如污水處理設備升級、節能減排等，都是興業(yè)銀行綠色金融資產(chǎn)的重點(diǎn)開(kāi)發(fā)運營(yíng)項目。這種資產(chǎn)結構能夠提升政府部門(mén)對興業(yè)銀行的信任度，導致興業(yè)銀行在一系列政府項目中的投標中標率會(huì )因此有所提升。

對收入結構的影響分析。對收入結構的影響主要表現在以下兩方面。一是能夠有效提高非利息收入的占比?，F在的銀行已經(jīng)告別了傳統的以利息差為主要收入來(lái)源的形式，商業(yè)銀行在這種社會(huì )背景下也在積極實(shí)現轉型，通過(guò)開(kāi)展其他類(lèi)型業(yè)務(wù)增加非利息業(yè)務(wù)收入。對于銀行的長(cháng)期發(fā)展和穩定盈利來(lái)說(shuō)，非利息業(yè)務(wù)量的不斷增加對于提高銀行的收入有重要促進(jìn)作用。二是能夠有效增加營(yíng)業(yè)收入與凈利潤額度。對于商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，其盈利過(guò)程中大都遵循赤道原則。這意味著(zhù)大力發(fā)展綠色金融業(yè)務(wù)會(huì )導致商業(yè)銀行失去一部分高收益貸款業(yè)務(wù)。其中，以高耗能的鋼鐵行業(yè)貸款業(yè)務(wù)為主要代表。在實(shí)踐中，只要能夠保持其他業(yè)務(wù)運行狀態(tài)的穩定性，適當開(kāi)發(fā)綠色金融業(yè)務(wù)，就能夠在穩定的狀態(tài)下推動(dòng)商業(yè)銀行盈利額度上升。

對資本結構的影響分析。對資本結構的影響也屬于對盈利能力影響的一個(gè)重要方面。融入綠色金融業(yè)務(wù)后，大部分商業(yè)銀行的資本結構能得到調整優(yōu)化。銀行資產(chǎn)對于一些高污染、高耗能企業(yè)的貸款進(jìn)行了有效剝離，由于這種結構調整模式與我國供給側改革政策高度符合，能夠充分利用國家供給側改革政策所涉及的去產(chǎn)能內容，為綠色產(chǎn)業(yè)發(fā)展、綠色金融發(fā)展提供重要支持。同時(shí)，這也能夠加大綠色金融在資本結構中的占比，優(yōu)化整體資本結構狀態(tài)。

綠色金融業(yè)務(wù)提高商業(yè)銀行盈利能力的路徑

發(fā)揮政府宏觀(guān)調控作用，建立綠色信貸激勵機制。一是應當由政府部門(mén)結合財政資金設立專(zhuān)項擔?；?，專(zhuān)門(mén)給綠色環(huán)保企業(yè)提供資金支持。對于商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，當其向相關(guān)企業(yè)發(fā)放綠色信貸時(shí)，該基金可有效發(fā)揮擔保作用，形成政府與銀行共擔風(fēng)險的狀態(tài)。二是應當結合綠色信貸運行過(guò)程，加強監管力度，由政府直接通過(guò)宏觀(guān)調控等方式對綠色信貸運行狀態(tài)、運行穩定性進(jìn)行監管。為提高監管針對性，由政府部門(mén)結合不同類(lèi)型商業(yè)銀行綠色金融業(yè)務(wù)發(fā)展狀態(tài)，對綠色信貸的實(shí)施效果進(jìn)行觀(guān)察。同時(shí)出臺一定的優(yōu)惠政策，在監管的基礎上促進(jìn)綠色信貸業(yè)務(wù)穩定發(fā)展。

不斷實(shí)現綠色金融產(chǎn)品與運行機制創(chuàng )新。開(kāi)發(fā)綠色金融產(chǎn)品以及創(chuàng )新投放運營(yíng)機制，對于發(fā)揮綠色金融產(chǎn)品的作用，為商業(yè)銀行帶來(lái)更加廣闊的利潤空間有重要的意義。具體來(lái)說(shuō)，在加快綠色金融產(chǎn)品與運行機制創(chuàng )新的過(guò)程中，需把握以下兩方面。一是結合客戶(hù)對金融產(chǎn)品的主觀(guān)需求，推出更具實(shí)用性的金融產(chǎn)品。例如，可通過(guò)金融產(chǎn)品這一紐帶，連接消費者大宗消費與金融業(yè)務(wù)，在購買(mǎi)新能源汽車(chē)時(shí)，為客戶(hù)提供更加低息的貸款。二是結合具體發(fā)展需求，開(kāi)發(fā)多樣化融資渠道。融資來(lái)源可包括政府部門(mén)、資本市場(chǎng)、企業(yè)三方面。例如，政府部門(mén)可通過(guò)出臺專(zhuān)項補貼政策或優(yōu)化稅收政策，為提高融資環(huán)節工作效率提供保障，而企業(yè)則可通過(guò)設立綠色上市通道為綠色融資提供便利。

完善企業(yè)與銀行的信息披露機制。信息披露是企業(yè)和銀行之間保持信息對稱(chēng)性、公開(kāi)性的重要途徑。對于商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，綠色金融發(fā)展要想取得更加充足的盈利空間，就需要通過(guò)構建完善的披露執行標準明確必須披露的事項和非必需事項。對于上市商業(yè)銀行，也應當嚴格規定其在固定周期內完成信息披露。除此之外，商業(yè)銀行的綠色信息披露情況和業(yè)務(wù)開(kāi)展情況也是確保形成信息披露機制的重要渠道。

綠色金融發(fā)展對于商業(yè)銀行盈利的影響深遠，需要通過(guò)加強信息披露、拓寬融資渠道等多個(gè)路徑，為商業(yè)銀行爭取更多的盈利空間提供支持。銀行工作人員也應當轉變思想觀(guān)念，創(chuàng )新工作方法，積極推進(jìn)綠色金融發(fā)展模式與商業(yè)銀行日常運營(yíng)管理相融合，發(fā)揮出綠色金融發(fā)展模式促進(jìn)商業(yè)銀行盈利空間擴大的作用。