摘要:金融工程是一門(mén)創(chuàng )造性的運用各種金融工具和策略來(lái)解決金融財務(wù)問(wèn)題的新興的金融學(xué)科,標志著(zhù)金融科學(xué)已走向工程化的階段。金融工程專(zhuān)業(yè)的發(fā)展為中國在教學(xué)方面提出新的要求,必須根據金融工程自身的特點(diǎn),制定人才培養目標,據此合理使用應用性、實(shí)驗性教學(xué)方法,并結合案例教學(xué),同時(shí)強調國內金融工程師職業(yè)培訓的發(fā)展和創(chuàng )新思維培養,積極發(fā)展適合國內發(fā)展需要的金融工程教學(xué)方式。
關(guān)鍵詞:金融工程師;人才培養;創(chuàng )新;專(zhuān)業(yè)建設
中圖分類(lèi)號:G520文獻標志碼:A文章編號:1673-291X(2010)01-0123-02
金融工程是20世紀80年代末90年代初首先在西方國家出現的,是一門(mén)創(chuàng )造性的運用各種金融工具和策略來(lái)解決金融財務(wù)問(wèn)題的新興的金融學(xué)科。它將工程思維引入金融科學(xué)的研究,綜合地運用各種工程技術(shù)的方法(主要有數學(xué)建模、數值計算、網(wǎng)絡(luò )圖解、仿真模擬、分解與組合等),設計、開(kāi)發(fā)和實(shí)施新型的金融產(chǎn)品,創(chuàng )造性地解決各種金融問(wèn)題。其成果金融產(chǎn)品既包括原生和衍生的金融商品,也包括金融服務(wù)和解決金融問(wèn)題的手段和策略。其創(chuàng )新和創(chuàng )造性既意味著(zhù)金融領(lǐng)域思想和思維的飛躍,也意味著(zhù)對已有觀(guān)念的重新理解與運用,以及對現有產(chǎn)品進(jìn)行的分解與組合。金融工程的出現,標志著(zhù)金融科學(xué)已走向工程化的階段。
一、金融工程的特點(diǎn)
作為一門(mén)前沿學(xué)科,金融工程融合了經(jīng)濟學(xué)、金融學(xué)和投資學(xué)的相關(guān)理論,同時(shí)又吸收了數學(xué)、運籌學(xué)和系統科學(xué)的精華。從理論上講,它是一門(mén)融現代金融學(xué)、信息技術(shù)與工程方法于一體的交叉性學(xué)科;從教學(xué)方面講,它是一門(mén)由現代金融理論支撐、以實(shí)務(wù)操作為導向的高科技金融學(xué)科。金融工程具有以下特點(diǎn):
1.金融工程具有應用型交叉學(xué)科的基本特征。金融工程集合了金融學(xué)的基礎理論和工程學(xué)的基本分析方法而又具備自己的特征——強調學(xué)科間的相互滲透和交叉。除了運用數學(xué)和統計學(xué)知識為主要分析手段外,金融工程還引入了最新的計算機技術(shù)、仿真技術(shù)、人工神經(jīng)網(wǎng)等前沿技術(shù),也用到了決策科學(xué)和系統科學(xué)的有關(guān)理論。
2.金融工程是一門(mén)具有量化特色的學(xué)科,重視模型化和最優(yōu)化。金融工程的一個(gè)突出特點(diǎn)就是廣泛運用定量分析的方法來(lái)解決金融實(shí)務(wù)中的各類(lèi)問(wèn)題。量化分析的第一步是把沒(méi)有數量特征的各種實(shí)際對象轉變成具有數量特征和某種相關(guān)關(guān)系的變量。在數學(xué)模型提出來(lái)后,接下來(lái)的任務(wù)就是針對不同類(lèi)型的模型進(jìn)行分析、求解、推導和論證。
3.金融工程重視創(chuàng )新思維。創(chuàng )新是金融工程的靈魂,金融工程的創(chuàng )造性特點(diǎn)主要體現在兩個(gè)方面:一是運用各種工程分析手段對收益和風(fēng)險特征進(jìn)行量化、分解和組合,創(chuàng )造性地改變收益和風(fēng)險結構,實(shí)現新型金融工具的引入和運用;二是通過(guò)對各類(lèi)金融要素的重新組合和創(chuàng )造性的變革實(shí)現解決方案的優(yōu)化、市場(chǎng)范圍的拓展和金融服務(wù)的創(chuàng )新。
二、金融工程教學(xué)的人才培養目標
對于金融工程專(zhuān)業(yè)的學(xué)生培養,首先要有一個(gè)合理的定位。根據金融工程的特點(diǎn)和國內金融市場(chǎng)發(fā)展現狀,中國金融工程專(zhuān)業(yè)的培養目標應立足于使學(xué)生熟練地運用已有的金融產(chǎn)品定價(jià)和風(fēng)險管理模型,并具有一定的金融產(chǎn)品開(kāi)發(fā)能力的應用型人才。
1.金融工程的專(zhuān)業(yè)人才應該具有比較扎實(shí)的經(jīng)濟、金融理論基礎,尤其要系統掌握現代金融經(jīng)濟學(xué)的基本理論。熟練掌握金融工程的基本理論框架,熟悉公司財務(wù)、金融市場(chǎng)與證券投資以及銀行經(jīng)營(yíng)管理等方面的理論知識,具有相應的基本運作技能。
2.金融工程的專(zhuān)業(yè)人才應該熟悉與金融工程學(xué)科相關(guān)的原理性知識,并有較高的數學(xué)、統計學(xué)、外語(yǔ)與計算機操作水平。具備扎實(shí)的數理分析基礎和運用數學(xué)模型的能力,能夠對金融、經(jīng)濟問(wèn)題進(jìn)行科學(xué)的分析和處理;能夠熟練地使用計算機進(jìn)行信息處理。為了適應國際金融市場(chǎng)的激烈競爭,金融工程的專(zhuān)業(yè)人才應該具備較高的外語(yǔ)水平,還應該熟悉會(huì )計、稅務(wù)等方面的原理性知識。
3.金融工程的專(zhuān)業(yè)人才應該具備一定的從事金融實(shí)務(wù)工作的能力。能夠靈活運用掌握的理論知識和技術(shù)方法開(kāi)展工作,進(jìn)行調查研究、分析和解決實(shí)際問(wèn)題,從事資產(chǎn)評估、風(fēng)險管理以及金融產(chǎn)品設計與開(kāi)發(fā)等方面的實(shí)務(wù)工作。
4.金融工程的專(zhuān)業(yè)人才應該具有較強的市場(chǎng)經(jīng)濟意識、創(chuàng )新思維能力和社會(huì )適應能力。金融工程的產(chǎn)生和發(fā)展是與金融市場(chǎng)密不可分的,金融工程研究開(kāi)發(fā)的每一項結果,都是為了滿(mǎn)足金融市場(chǎng)的需要,而推出的一項創(chuàng )新的金融產(chǎn)品,這就要求金融工程的專(zhuān)業(yè)人才具有金融創(chuàng )新的意識和思維。
三、教學(xué)課程設計
1.強調基礎的經(jīng)濟金融理論教學(xué),培養學(xué)生具備扎實(shí)的經(jīng)濟金融理論素質(zhì)。金融工程本科專(zhuān)業(yè)的設置必須立足于經(jīng)濟金融理論,這是培養合格的金融工程專(zhuān)業(yè)本科生的基石,這些理論應包括基礎的經(jīng)濟學(xué)、金融學(xué)、管理學(xué)等學(xué)科以及一定的現代金融理論,如開(kāi)設貨幣銀行學(xué)、國際金融、公司財務(wù)、投資學(xué)、金融經(jīng)濟學(xué)、金融風(fēng)險管理等課程。另外,還應輔之以保險、稅收、金融法等方面的知識。
2.適度開(kāi)設數學(xué)類(lèi)課程,培養學(xué)生掌握比較全面的數學(xué)和統計學(xué)的技能。為培養各類(lèi)專(zhuān)門(mén)的金融工程人才,使學(xué)生掌握比較全面的數學(xué)和統計學(xué)的技能已經(jīng)成為必需。為此我們開(kāi)設了微分方程與動(dòng)態(tài)經(jīng)濟學(xué)、概率論基礎、數理統計、運籌學(xué)、應用隨機過(guò)程、金融時(shí)間序列分析等課程,此外還有隨機分析、決策分析、經(jīng)濟數學(xué)模型等課程供學(xué)生選修。這些課程的教學(xué)大綱不僅體現數學(xué)課程本身的內容,而且充分結合金融工程的需要,強調數學(xué)方法在金融領(lǐng)域的應用。
3.體現金融計算、數學(xué)建模的重要性,培養學(xué)生具備數值計算、建模技巧及數據分析能力。通過(guò)使用計算機及軟件對金融數據進(jìn)行分析,研究金融運行規律是當今金融信息全球化的重要手段,為此我們設置了如數值計算、經(jīng)濟數學(xué)模型、計算機C語(yǔ)言程序設計、數據分析應用軟件、金融實(shí)證分析等課程,培養學(xué)生能夠從復雜的金融環(huán)境中分析出關(guān)鍵因素并設計建模方案的基本素質(zhì),以及具備通過(guò)數值計算對金融問(wèn)題進(jìn)行數據分析和檢驗解決問(wèn)題的可能方案的能力。
4.構建金融工程的專(zhuān)門(mén)化課程,培養學(xué)生成為復合型的金融工程人才。圍繞金融工程我們開(kāi)設了如衍生金融工具、金融工程學(xué)、金融工程案例和應用、金融風(fēng)險的量化分析、金融產(chǎn)品設計與開(kāi)發(fā)等課程,學(xué)生可以通過(guò)教學(xué)了解金融工程的核心以及運用相關(guān)金融工具和策略解決金融問(wèn)題。
四、應用型為主的金融工程教育
從學(xué)科性質(zhì)來(lái)看,金融工程屬于應用型的學(xué)科,這一性質(zhì)決定了在金融工程學(xué)科建設中,必須充分強調實(shí)際應用能力的教育和培養。
1.開(kāi)設實(shí)踐類(lèi)和信息類(lèi)課程。利用金融實(shí)驗室進(jìn)行金融市場(chǎng)、金融交易模擬實(shí)踐;采用分散性現場(chǎng)參觀(guān)與觀(guān)摩的形式感受真實(shí)交易的氛圍;通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)訪(fǎng)問(wèn)中央銀行、大型商業(yè)銀行網(wǎng)站,了解金融中介業(yè)務(wù)運作。實(shí)踐性教學(xué)的目的是增強本課程理論與實(shí)踐結合的緊密程度,增加學(xué)生對所學(xué)知識的感性認識,培養學(xué)生的實(shí)踐能力和知識技能的應用能力。引導學(xué)生養成通過(guò)網(wǎng)絡(luò )、媒體積極吸收市場(chǎng)、經(jīng)濟和技術(shù)信息的習慣。
2.重視實(shí)際的技術(shù)能力培養,這主要是指諸如SAS和Matlab等課程的開(kāi)設。金融工程的大部分問(wèn)題都需要通過(guò)軟件技術(shù)加以解決,比如:數學(xué)建模、數值計算、網(wǎng)絡(luò )圖解、仿真模擬等,因而技術(shù)能力也反映了學(xué)生在實(shí)際工作中的應用水平。在國外的金融工程人才培養中,不少大學(xué)將Matlab作為必修課之一,從而保證學(xué)生能迅速的將金融問(wèn)題轉化為技術(shù)問(wèn)題并加以解決。
3.強化案例教學(xué)。案例教學(xué)有助于鞏固和提高學(xué)生基礎理論知識,拓寬學(xué)生的視野,培養學(xué)生的動(dòng)手能力、實(shí)踐能力和應用能力。不僅如此,案例教學(xué)對于培養對金融工程至關(guān)重要的“創(chuàng )造性”的思維,也是非常有用的。在數十年的發(fā)展過(guò)程中,金融工程應用已經(jīng)積累了很多創(chuàng )造性地解決金融問(wèn)題的案例,這些案例一定程度上是一種思想財富。案例教學(xué)是學(xué)習、培養和提高這種能力的重要組成部分。
4.積極發(fā)展實(shí)習教學(xué)。在美國,是否提供實(shí)習機會(huì ),使許多開(kāi)展金融工程教育的學(xué)校吸引優(yōu)秀生源的重要手段之一。事實(shí)上,在中國,由于金融人才的缺乏,金融工程的實(shí)習教學(xué)對于學(xué)校和實(shí)業(yè)界來(lái)說(shuō)是一個(gè)雙贏(yíng)的策略,學(xué)校應加強同實(shí)業(yè)界的交流與合作,為學(xué)生提供實(shí)習機會(huì )。
五、金融工程師職業(yè)教育和創(chuàng )新思維培養
金融工程師的稱(chēng)謂起始于20世紀80年代初的倫敦金融界,區別于傳統的金融理論研究和金融市場(chǎng)分析人員,金融工程師更加注重金融市場(chǎng)交易與金融工具的可操作性,將最新的科技手段、規?；幚矸绞?工程方法)應用到金融市場(chǎng)上,創(chuàng )造出新的金融產(chǎn)品、交易方式,從而為金融市場(chǎng)的參與者贏(yíng)取利潤、規避風(fēng)險或完善服務(wù)。金融工程師通常受雇于投資銀行、商業(yè)銀行、證券公司、金融中介機構以及非金融性質(zhì)的公司。
因為金融工程師具有一系列專(zhuān)業(yè)化的、僅憑技術(shù)所無(wú)法達到的素質(zhì),并且由于金融創(chuàng )新的速度超過(guò)了市場(chǎng)產(chǎn)生稱(chēng)職金融工程師的能力,金融工程師總體上是供不應求。其就業(yè)機會(huì )顯得格外光明,并且毫無(wú)疑問(wèn),其工作帶來(lái)了豐厚的回報。加強金融工程師的職業(yè)教育已成為現代金融發(fā)展的一種趨勢。
金融工程自身的特點(diǎn)要求一定的創(chuàng )新能力。首先,金融工程的基本職能是創(chuàng )造,就是在金融市場(chǎng)中根據客戶(hù)的需要來(lái)創(chuàng )造新的產(chǎn)品已實(shí)現收益和規避風(fēng)險。其次,由于金融工程師要解決的問(wèn)題往往超出個(gè)人的知識基礎而需要進(jìn)行小組工作,以處理復雜的金融、法律、稅收、會(huì )計、產(chǎn)業(yè)、計算技術(shù)、市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)等方面的問(wèn)題,因此,作為小組核心的金融工程師,合作的精神、溝通的技巧和協(xié)調的能力是必備要素之一。
總之,在金融工程領(lǐng)域的教學(xué)和科研過(guò)程中,從發(fā)展的趨勢來(lái)看,金融工程將不僅僅作為一門(mén)技術(shù)性的學(xué)科,而是將逐漸成為一種創(chuàng )新和開(kāi)放的思想方法,日益滲透到金融、經(jīng)濟乃至社會(huì )生活中。
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