某某區市政道路及配套工程項目
（開(kāi)發(fā)區部分）
財政承受能力論證報告
某某區市政道路及配套工程項目
（開(kāi)發(fā)區部分）
財政承受能力論證報告
目
錄
一、項目概況
................................ ......
1 1
二、責任識別
................................ .....
10
三、支出測算
................................ .....
12
四、能力評估
................................ .....
13
五、論證結論
................................ .....
15
1
某某 區市政道路及配套工程項目
?。ㄩ_(kāi)發(fā)區部分）財政承受能力論證報告
一、
項目概況
?。ㄒ唬╉椖棵Q(chēng)
某某區市政道路及配套工程項目(開(kāi)發(fā)區部分）（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“本項目”）
?。ǘ╉椖款?lèi)型
本項目為新建項目。
?。ㄈ╉椖拷ㄔO地點(diǎn)
本項目位于某某市某某區。
?。ㄋ模╉椖繉?shí)施機構及出資代表
某某市某某區人民政府（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“區政府”）授權某某市某某經(jīng)濟開(kāi)發(fā)區（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“開(kāi)發(fā)區”）為項目實(shí)施機構，指定吉林省匯民建設投資有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“政府出資公司”）作為政府出資代表與中選的社會(huì )資本展開(kāi)合作。
?。ㄎ澹╉椖扛艣r
1、項目總投資估算 本項目工程總投資為 17978.09 萬(wàn)元。其中工程費用 17280.26 萬(wàn) 元，工程建設其他費用 6108.55 萬(wàn)元，建設期利息 697.83 萬(wàn)元。
2、項目建設內容及規模 本項目主要產(chǎn)出內容包括：市政道路、雨污水設施、綠化等項目等。其中：
?。?）某某某某經(jīng)濟開(kāi)發(fā)區（卡倫鎮）基礎設施—甲二路等三條道路工程 道路總長(cháng) 2309 米，總鋪裝面積 46543.19 平方米；人行道方磚面
2
積 27213 平方米，其中污水管線(xiàn)總長(cháng) 3098 米，雨水管線(xiàn)長(cháng) 2679 米， 給水管線(xiàn)長(cháng) 3036 米,供電線(xiàn)路長(cháng) 4620 米，綠化面積 3105 平方米，行 道樹(shù) 918 株，道路照明用路燈 134 盞。
?。?）某某某某經(jīng)濟開(kāi)發(fā)區（卡倫接續替代產(chǎn)業(yè)園）基礎設施-緯八路—山水大道排水主線(xiàn)工程 雨水工程：修建規格為 2.0 米×2.0 米箱涵 3614 米。污水工程：
修建管徑規格為 1000mm 的污水集水管線(xiàn) 3544 米。
?。?）某某某某經(jīng)濟開(kāi)發(fā)區（卡倫接續替代產(chǎn)業(yè)園）基礎設施-南區甲二路及丙二十四路道路及給排水延長(cháng)線(xiàn)工程 道路總長(cháng)約 730 米，道路總鋪裝面積約 14304 平方米，排水長(cháng)約 1600 米，給水長(cháng)約 800 米，供電線(xiàn)路長(cháng)約 750 米。
?。?）某某某某經(jīng)濟開(kāi)發(fā)區（卡倫接續替代產(chǎn)業(yè)園）基礎設施-污水處理廠(chǎng)集水管線(xiàn)工程 管線(xiàn)全長(cháng) 2650 米。
3、項目建設采用 PPP 模式的必要性和可行性 3.1 必要性 我國目前已進(jìn)入改革深水區，政府迫切需要通過(guò)一系列措施來(lái)轉變職能，提升自身服務(wù)能力和治理能力，減少對微觀(guān)事務(wù)的過(guò)度參與， 提高公共服務(wù)的效率與質(zhì)量。PPP 模式作為公共產(chǎn)品供給機制的重大改革，能夠將政府的發(fā)展規劃、市場(chǎng)監管、公共服務(wù)職能，與社會(huì )資本的管理效率、技術(shù)創(chuàng )新動(dòng)力有機結合，有利于充分發(fā)揮市場(chǎng)機制作用，動(dòng)員社會(huì )力量，構建多層次、多方式的公共產(chǎn)品供給體系，增強公共產(chǎn)品的供給能力、提高供給效率，實(shí)現公共利益最大化，有利于簡(jiǎn)政放權，實(shí)現政企分開(kāi)、政事分開(kāi)、更好地促進(jìn)政府職能轉變，弘揚契約文化，體現現代治理概念。
3
（1）拓寬融資渠道，優(yōu)化資源配置 本項目作為政府的基礎設施投資項目，傳統的融資途徑較單一， 主要依托銀行貸款進(jìn)行建設，而《某某院關(guān)于加強地方政府性債務(wù)管理的意見(jiàn)》（國發(fā)[2014]43 號）中對地方政府的債務(wù)規模、舉債程序和用途都進(jìn)行了限制。因此，在項目自有資金缺乏、舉債受限的情況下，PPP 作為國家、吉林省所鼓勵的社會(huì )資金進(jìn)入基礎設施領(lǐng)域的方式，能夠解決項目的自有資金問(wèn)題，帶動(dòng)銀行貸款等金融資金。PPP 的機制還打通并規范了民間資本進(jìn)入本項目的渠道，利用市場(chǎng)合理配置資源，有利于充分利用社會(huì )資金豐富的優(yōu)勢條件。
?。?）降低項目整體風(fēng)險，促進(jìn)公私密切合作 PPP 模式中，由對風(fēng)險最有控制力的一方承擔相應的風(fēng)險，政府和社會(huì )資本充分發(fā)揮自身優(yōu)勢，雙方各自承擔相應責任，使風(fēng)險分配更合理。同時(shí)轉變政府管理方式，通過(guò)設置績(jì)效考核機制，與項目公司收入掛鉤，從而實(shí)現對項目提供公共服務(wù)質(zhì)量的把控，降低了政府的投資風(fēng)險。
?。?）提高資源使用效率，增強項目經(jīng)濟效益 以 PPP 的模式引入社會(huì )資本，社會(huì )資本的利益同項目運作的好壞密切相關(guān)。社會(huì )資本深度參與項目，可以充分發(fā)揮其專(zhuān)業(yè)分工的優(yōu)勢， 可以實(shí)現資源的優(yōu)化配置，利用其成功的技術(shù)和經(jīng)驗，從成本、質(zhì)量、管理等方面綜合提高項目資源的使用效率和經(jīng)濟效益。
3.2 可行性 （1）法律保障 某某院、財政部等全面推廣和規范 PPP 模式，現已形成具有中國特色的 PPP 模式的法律法規體系，主要包括：某某院辦公廳轉發(fā)財政部、發(fā)改委、人民銀行《關(guān)于在公共服務(wù)領(lǐng)域推廣政府和社會(huì )資本合
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作模式指導意見(jiàn)》的通知（國辦發(fā)〔2015〕42 號），《政府和社會(huì )資本合作項目政府采購管理辦法》（財庫〔2014〕215 號），《政府和社會(huì )資本合作模式操作指南（試行）》的通知（財金〔2014〕113 號）
等，明確了 PPP 模式收益共享、風(fēng)險共擔的基本原則，并推出了針對 PPP 項目融資、稅收的眾多優(yōu)惠政策及保障措施，為基礎設施領(lǐng)域引入社會(huì )資本提供了政策保障。
?。?）市場(chǎng)趨勢 順應融資環(huán)境，更易獲得融資支持。在當前嚴控政府債務(wù)風(fēng)險、限制政府融資平臺等融資渠道的大環(huán)境下，某某院以及財政部、發(fā)改委等相關(guān)部門(mén)明確將 PPP 項目納入支持范圍，鼓勵社會(huì )資本通過(guò)政府付費等方式參與基礎設施和公共服務(wù)項目投資運營(yíng)，拓寬城鎮化建設融資渠道。政策性銀行、商業(yè)銀行、保險、基金、信托等金融機構積極響應國家政策，加大對 PPP 項目的資金支持。通過(guò)引入 PPP 模式， 便于獲得金融機構資金用于本項目。
?。?）行業(yè)成熟 國內市政道路、路橋類(lèi)基礎設施建設行業(yè) PPP 項目的成熟發(fā)展， 沉淀了豐富的實(shí)踐經(jīng)驗，有大量成功項目案例可供參考，例如黃山國道改建項目、安慶外環(huán)北路項目等。通過(guò)對類(lèi)似基礎設施和公用事業(yè)項目 PPP 運作模式學(xué)習和借鑒，結合某某區和項目具體實(shí)際情況，可以設計出適合、可操作的運作模式。
4、項目建設的進(jìn)程及合規性 4.1 項目所處階段 項目處于識別階段。項目可行性研究報告及批復已完成，項目保證嚴格按照規范程序進(jìn)行建設，以保障項目實(shí)施的合規性。
4.2 項目融資進(jìn)展
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項目尚未開(kāi)展融資，融資工作將由選定的中選社會(huì )資本方和政府方出資代表共同成立的項目公司負責。
4.3 項目采購進(jìn)度 項目尚未開(kāi)展招采工作，擬采用資格預審、公開(kāi)招標方式選擇合作方。
4.4 項目建設進(jìn)度 項目為新建項目，尚未開(kāi)工；建設期為 2 年（2016～2017 年）。
4.5 施工及運行 待《PPP 項目合同》簽訂后，項目進(jìn)入執行階段。中選社會(huì )資本方成立項目公司，并依法推進(jìn)項目施工工作。
4.6 合作期限 合作期限為 15 年，其中建設期 2 年（2016～2017 年），運營(yíng)期 13 年（2018～2030 年）。
?。╉椖窟\作方式
1、項目整體運作模式 本項目采取“BOT（建設-運營(yíng)-移交）”的 PPP 運作方式，具體運作模式如下：
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（1）區政府授權開(kāi)發(fā)區為項目實(shí)施機構，指定吉林省匯民建設投資有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“政府出資公司”）作為政府出資代表與社會(huì )資本展開(kāi)合作。
?。?）擬通過(guò)公開(kāi)招標選擇社會(huì )資本。
?。?）由中選的社會(huì )資本通過(guò)與政府出資公司按照約定的出資比例在某某區組建項目公司（SPV 公司），注冊資金不少于 3595.62 萬(wàn)元，政府出資公司出資 1 元，其余由社會(huì )資本持有，雙方按實(shí)際出資額度分紅。
?。?）開(kāi)發(fā)區與項目公司簽訂《PPP 項目合同》，并授予項目公司經(jīng)營(yíng)權，負責本項目的投資、建設、運營(yíng)和維護。
?。?）項目公司在運營(yíng)期，運營(yíng)和維護本項目設施，并獲得政府付費，以上收入用于支付經(jīng)營(yíng)成本、回收投資并獲取合理投資回報。
?。?）在合作期限期滿(mǎn)后，在確保本項目資產(chǎn)可良好運營(yíng)的前提下，項目公司應按照項目協(xié)議約定的機制、流程和資產(chǎn)范圍，將本項目相關(guān)設備設施資產(chǎn)、項目運營(yíng)資料檔案等無(wú)償、無(wú)抵（質(zhì)）押的移交給區政府或其指定機構。
?。ㄆ撸╉椖咳谫Y結構
1、項目資本金比例 根據《某某院關(guān)于固定資產(chǎn)投資項目試行資本金制度的通知》 （國發(fā)[1996]35 號）、《某某院關(guān)于調整固定資產(chǎn)投資項目資本金比例的通知》（國發(fā)[2009]27 號）、《某某院關(guān)于調整和完善固定資產(chǎn)投資項目資本金制度的通知》（國發(fā)[2015]51 號）等有關(guān)規定，基礎設施建設項目的最低資本金比例為 20%。
根據某某區基本項目實(shí)際情況，本項目的資本金比例為 20%。
2、項目公司股權結構
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根據《關(guān)于規范政府和社會(huì )資本合作合同管理工作的通知》（財金[2014]156 號）等文件的要求，政府方在項目公司的持股比例應當低于 50%，且不具有實(shí)際控制力和管理權。
根據本項目實(shí)際情況，項目公司股權結構為政府出資公司 1 元， 其余由社會(huì )資本持有。
項目公司日常經(jīng)營(yíng)管理事物的表決權與股比一致，但本項目屬于公益性項目，通常政府對關(guān)系公共利益和公共安全的事項（如股權變更時(shí)，受讓方不滿(mǎn)足合同約定的技術(shù)能力、財務(wù)信用、運營(yíng)經(jīng)驗、縮減運營(yíng)養護經(jīng)費、民生保障、社會(huì )穩定、公共安全等）時(shí)政府方有一票否決權。
3、項目資金籌措 根據本項目的項目資本金和股權結構，本項目資本金由社會(huì )資本方根據項目建設時(shí)序以現金形式投入，其余資金通過(guò)貸款方式籌措。
4、項目融資 根據某某院《關(guān)于創(chuàng )新重點(diǎn)領(lǐng)域投融資機制鼓勵社會(huì )投資的指導意見(jiàn)》（國發(fā)[2014]60 號）的規定，在獲得開(kāi)發(fā)區批準的情況下，項目公司優(yōu)先以項目的預期收益等作為項目的融資質(zhì)押擔保。項目公司預期收益屬于金融資產(chǎn)中的“應收賬款”，通過(guò)“應收賬款質(zhì)押貸款”進(jìn)行項目融資，符合國發(fā)[2014]60 號文件政策。
項目公司以與政府方簽署的《PPP 項目合同》中支付條款作為項目未來(lái)收益擔保，若項目公司以項目未來(lái)收益權做質(zhì)押未能實(shí)現項目公司順利融資，社會(huì )資本應采取母體股東貸款、補充提供擔保等方式確保項目公司融資工作得以順利完成。
?。?八）項目回報機制
本項目屬非經(jīng)營(yíng)性項目，在 PPP 合作期內，項目公司依據《PPP
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項目合同》規定運營(yíng)維護所涉及資產(chǎn)，需要政府采用政府付費的方式， 由政府向項目公司購買(mǎi)本項目可用性（符合驗收標準的公共產(chǎn)品）以及為維持本項目可用性所需的運營(yíng)維護服務(wù)（符合績(jì)效要求的公共服務(wù)），政府根據績(jì)效考核情況向項目公司支付費用，包括可用性服務(wù)費和運維績(jì)效服務(wù)費。
?。ň牛╉椖匡L(fēng)險分配框架
本項目的風(fēng)險分配機制以風(fēng)險最優(yōu)分配原則為核心，按照風(fēng)險分配優(yōu)化、風(fēng)險收益對等和風(fēng)險可控等原則，綜合考慮政府風(fēng)險管理能力、項目回報機制、市場(chǎng)風(fēng)險預測能力、項目公司風(fēng)險管理能力等要素，在政府和項目公司間合理分配項目風(fēng)險。
原則上，項目建造、財務(wù)和運營(yíng)維護等商業(yè)風(fēng)險由社會(huì )資本承擔， 法律、政策和最低需求等風(fēng)險由政府承擔，不可抗力等風(fēng)險由政府和社會(huì )資本合理共擔?；谏鲜鲲L(fēng)險分配原則，為解決風(fēng)險分配這一貫穿本項目全生命周期的核心問(wèn)題，我們針對具體各階段的風(fēng)險情況， 提出相應的項目風(fēng)險應對措施。
本項目風(fēng)險分配及風(fēng)險管理措施列表如下：
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風(fēng)險支出責任分配及風(fēng)險管理措施
類(lèi)別 主要風(fēng)險 政府 社會(huì )資本 風(fēng)險管理措施
融資 未籌足所需資金
√ 將融資風(fēng)險納入項目 PPP 協(xié)議體系，本項目衍生的一切融資手段僅限于用于本項目需要的目的。
成本超過(guò)預算
√ 再融資不確定性
√ 融資利率波動(dòng)
√
建造 開(kāi)工許可/批準 √
社會(huì )資本方應配合公共部門(mén)，提交履約保函和維護保函等由金融機構出具的可兌付承諾，并由社會(huì )資本方購買(mǎi)保險，進(jìn)行保險等費用的承擔方式； 政府負責協(xié)調國土等主管部門(mén)，滿(mǎn)足項目建設的條件。
落實(shí)建設用地 √
配套建設（紅線(xiàn)外）
√
成本超支
√ 建設審批手續 √ √ 工程質(zhì)量欠佳
√ 工期延期（社會(huì )資本方原因）
√ 不可抗力（可保險）
√ 不可抗力（不可保險）
√ √ 環(huán)境影響評價(jià) √ √
運營(yíng)和養護 共享共建設施 √ √
通過(guò)建立有效合理的績(jì)效考核機制，依據績(jì)效考核機制進(jìn)行政府付費費用的調整，達到運營(yíng)和養護風(fēng)險的管理。
運行管理費用超支
√ 養護費用超過(guò)預算
√ 達不到服務(wù)標準
√ 輔助材料供應風(fēng)險
√ 技術(shù)落后過(guò)時(shí)
√ 通貨膨脹引起的費用上漲 √ √ 造成環(huán)境污染或破壞
√ 不可抗力（可保險）
√ 不可抗力（不可保險）
√ √ 調價(jià)協(xié)議之外的價(jià)格變更 √ √ 移交 沒(méi)有達到移交條件
√ 通過(guò)合同體系約定移交條 件，并在移交前進(jìn)行可用性評估。
移交費用超預算
√
法律和政策 針對項目的地方政策法規變更 √
通過(guò)動(dòng)態(tài)的合同體系調整，可進(jìn)行簽訂補充協(xié)議的形式進(jìn)行此類(lèi)風(fēng)險的管理和規避。
公共部門(mén)越權簽訂合同 √
項目提前收歸國有 √
政府換屆 √
政府部門(mén)調整和負責人變更 √
作為政府方參與 PPP 項目的相 關(guān)單位調整和負責人變更 √
全國性法律和政策變更 √ √ 超出地方政府的權限 √ √ 全國性普遍增稅 √ √
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二、
責任識別
?。ㄒ唬┕蓹嗤顿Y支出責任
由吉林省匯民建設投資有限公司代表政府與中選社會(huì )資本共同成立項目公司（SPV）。項目公司注冊資金約占項目總投資的 20%，為 3595.62 萬(wàn)元。雙方股比為政府方出資公司 1 元，其余由社會(huì )資本方持有。
?。ǘ┱顿M支出責任
財政補貼支出責任是指在 PPP 項目建設、運營(yíng)期間，政府承擔的直接付費責任。本項目采用“政府付費”的回報機制，按照 21 號文規定方法計算。
經(jīng)測算，在項目資本金收益率不高于 6.5%的前提下，政府每年支付費用 2079.95 萬(wàn)元，其中可用性服務(wù)費 1993.00 萬(wàn)元，運維績(jì)效服 務(wù)費 86.95 萬(wàn)元（運營(yíng)維護成本增加 8%收益），總計支付 27039.36萬(wàn)元。
?。ㄈ┏袚L(fēng)險支出責任
風(fēng)險承擔支出責任是指項目實(shí)施方案中政府承擔風(fēng)險帶來(lái)的財政或有支出責任。通常由政府承擔的法律風(fēng)險、政策風(fēng)險以及因政府方原因導致項目合同終止等突發(fā)情況，會(huì )產(chǎn)生財政或有支出責任。
?。?）政府承擔風(fēng)險 包括開(kāi)工許可/批準風(fēng)險，落實(shí)建設用地風(fēng)險，配套建設（紅線(xiàn)外）
風(fēng)險，針對項目的地方政策法規變更風(fēng)險，公共部門(mén)越權簽訂合同風(fēng)險，項目提前收歸國有風(fēng)險，政府換屆風(fēng)險，政府部門(mén)調整和負責人變更風(fēng)險，作為政府方參與 PPP 項目的相關(guān)單位調整和負責人變更風(fēng)險，由政府方承擔。
?。?）項目公司承擔風(fēng)險
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包括未籌足所需資金風(fēng)險，成本超過(guò)預算風(fēng)險，再融資不確定性風(fēng)險，融資利率波動(dòng)風(fēng)險，成本超支風(fēng)險，工程質(zhì)量欠佳風(fēng)險，工期延期（社會(huì )資本方原因）風(fēng)險，不可抗力（可保險）風(fēng)險，運行管理費用超支風(fēng)險，養護費用超過(guò)預算風(fēng)險，達不到服務(wù)標準風(fēng)險，輔助材料供應風(fēng)險，技術(shù)落后過(guò)時(shí)風(fēng)險，造成環(huán)境污染或破壞風(fēng)險，沒(méi)有達到移交條件風(fēng)險，移交費用超預算風(fēng)險，由項目公司承擔。
?。?）共擔風(fēng)險 包括建設審批手續風(fēng)險，不可抗力（不可保險）風(fēng)險，環(huán)境影響評價(jià)風(fēng)險，共享共建設施風(fēng)險，通貨膨脹引起的費用上漲風(fēng)險，調價(jià)協(xié)議之外的價(jià)格變更風(fēng)險，全國性法律和政策變更風(fēng)險，超出地方政府的權限風(fēng)險，全國性普遍增稅風(fēng)險，由政府方和項目公司共同承擔。
?。?）本項目風(fēng)險承擔支出責任 本項目風(fēng)險分配原則中，政府僅部分承擔法律風(fēng)險和政策風(fēng)險， 其余設計、建造、融資、運營(yíng)及維護風(fēng)險均由項目公司承擔，按照以往經(jīng)驗，項目的風(fēng)險支出一般為總造價(jià)的 10%，政府轉移給社會(huì )資本的風(fēng)險一般占整個(gè)風(fēng)險的 80%，剩余 20%，即政府需要承擔的風(fēng)險支出為（17978.09+6448.77）*10%*20%=488.54 萬(wàn)元。
?。ㄋ模┡涮淄度胫С鲐熑?/p>
在 PPP 合同期內，實(shí)施機構向項目公司提供以下配套支持：
1、落實(shí)項目具體工程內容及投資規模，開(kāi)展建設項目前期決策（如可研、資產(chǎn)評估等研究工作）。
2、協(xié)調項目周邊配套設施及臨時(shí)工程的審批及銜接工作。
3、設立本 PPP 項目財政專(zhuān)戶(hù)，用于承接各類(lèi)補助、補貼、政策支持類(lèi)資金，支付項目政府付費，并列入某某區財政預算，保障項目支付。
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4、政府相關(guān)主管部門(mén)，對本項目涉及的發(fā)改、財政、國土、規劃、建設、價(jià)格、稅收、環(huán)境保護等管理和審批事項，為項目公司提供相應支持和保障。
5、在 PPP 合作期內，根據適用法律和社會(huì )經(jīng)濟發(fā)展狀況、城市發(fā)展及需求狀況，給予項目公司符合相關(guān)法律、政策規定的優(yōu)惠政策和財政補貼。
三、
支出測算
?。ㄒ唬┕蓹嗤顿Y支出測算
股權投資支出責任是指在政府與社會(huì )資本共同組建項目公司的情況下，政府承擔的股權投資支出責任。
由吉林省匯民建設投資有限公司代表政府與中選社會(huì )資本共同成立項目公司（SPV）。項目公司注冊資金約占項目總投資的 20%，為 3595.62 萬(wàn)元。雙方股比為政府方出資公司 1 元，其余由社會(huì )資本方持有。
?。ǘ┱顿M支出測算
財政補貼支出責任是指在 PPP 項目建設、運營(yíng)期間，政府承擔的直接付費責任。按照 21 號文計算結果為 26530.23 萬(wàn)元。
?。ㄈ╋L(fēng)險承擔支出測算
政府承擔的法律風(fēng)險、政策風(fēng)險以及因政府方原因導致項目合同終止等突發(fā)情況，會(huì )產(chǎn)生財政或有支出責任。具體情況須由政府和社會(huì )資本方在《項目 PPP 協(xié)議》中予以明確。本測算采用比例法計算風(fēng)險承擔支出，本項目在前期已進(jìn)行了較為深入的風(fēng)險識別工作，預計其中的絕大部分風(fēng)險或全部主要風(fēng)險將在政府與社會(huì )資本合作方之間進(jìn)行明確和合理分配；其中政府承擔的風(fēng)險主要為法律、政策等方面的風(fēng)險，相對社會(huì )資本而言，所承擔的風(fēng)險較小。
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本測算風(fēng)險承擔成本按項目建設運營(yíng)成本的 10%測算，自留風(fēng)險成本取項目風(fēng)險承擔成本的 20%，即政府承擔全部建設投資風(fēng)險的 1% 即 488.54 萬(wàn)元。
?。ㄋ模┡涮淄度胫С鰷y算
配套投入支出責任是指政府提供的項目配套工程等其他投入責任， 通常包括土地征收和整理、建設部分項目配套措施、完成項目與現有 相關(guān)基礎設施和公用事業(yè)的對接、投資補助、貸款貼息等。本 PPP 項目配套投入支出已計入總投資，政府方不承擔額外配套投入支出責任。
?。ㄎ澹┲С鰷y算結果
本項目股權支出為 1 元，政府付費支出為 26530.23 萬(wàn)元，風(fēng)險承 擔支出為 488.54 萬(wàn)元，三項合計為 27018.77 萬(wàn)元。
四、
能力評估
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本項目政府股權支出部分，由現金方式出資 1 元，本項目考慮合 作期 15 年，某某區財政在建設期無(wú)支出責任，僅承擔運營(yíng)期財政支 出責任，下表為某某區近 5 年一般公共預算支出情況表。
某某區近 5 年一般公共預算財政支出
單位：萬(wàn)元 年份 2011 2012 2013 2014 2015 一般公共預算財政支出 351500 381900 436200 428000 535000 平均增長(cháng)率相關(guān)說(shuō)明 某某區2011-2015 年一般公共預算支出測算出平均增長(cháng)率為11.54%。
依據《政府和社會(huì )資本合作項目財政承受能力論證指引》，在進(jìn)行財政支出能力評估時(shí)，未來(lái)年度一般公共預算支出數額可參照前五年相關(guān)數額的平均值及平均增長(cháng)率計算，并根據某某區實(shí)際情況考慮，
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以 2015 年全市一般公共財政預算支出為基數，以后各年一般財政預算支出增長(cháng)率按照平均增長(cháng)率 11.54%的情景預測一般公用預算支出。
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本項目財政支出責任、財政支出數額預測及 PPP 項目財政支出情況。
年份 測算一般公共預算支出 本項目支出責任 比率 2016 596739.00 32.57 0.01% 2017 665602.68 32.57 0.00% 2018 742413.23 2029.51 0.27% 2019 828087.72 2037.29 0.25% 2020 923649.04 2045.01 0.22% 2021 1030238.14 2052.63 0.20% 2022 1149127.62 2060.15 0.18% 2023 1281736.95 2067.52 0.16% 2024 1429649.39 2074.73 0.15% 2025 1594630.93 2081.75 0.13% 2026 1778651.34 2088.56 0.12% 2027 1983907.70 2095.09 0.11% 2028 2212850.65 2101.34 0.09% 2029 2468213.62 2107.26 0.09% 2030 2753045.47 2112.80 0.08% 經(jīng)測算，本項目在 2016—2030 年期間各年度支出占當年公共預算支出的比例在 0.00%—0.27%（2018 年占比最高為 0.27%，至 2030 年逐年遞減）。
此外，因本區目前已通過(guò)財政承受能力論證的項目還有某某區市政道路及配套工程項目（住建局部分）（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“某某市政道路（住建局部分）”）等 PPP 項目，故需要綜合考慮既有 PPP 項目以及本 PPP項目對某某區地方未來(lái)財政支出的影響。經(jīng)測算，2016—2030 年期間某某區所有擬實(shí)施的 PPP 項目預期財政支出占一般公用預算支出的比例如下表所示。
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某某區所有擬實(shí)施 PPP 項目預期財政支出占比匯總表
年份
測算一般公共預算支出
本項目支出責任
本項目占比 某某市政道路（住建局部分）支出責任 某某市政道路 （住建 局部分）
占比
支出責任合計
占比合計 2016 596739.00 32.57 0.01% 10.83 0.00% 43.40 0.01% 2017 665602.68 32.57 0.00% 10.83 0.00% 43.40 0.00% 2018 742413.23 2029.51 0.27% 674.43 0.09% 2703.94 0.36% 2019 828087.72 2037.29 0.25% 676.85 0.08% 2714.14 0.33% 2020 923649.04 2045.01 0.22% 679.26 0.07% 2724.27 0.29% 2021 1030238.14 2052.63 0.20% 681.64 0.07% 2734.27 0.27% 2022 1149127.62 2060.15 0.18% 683.98 0.06% 2744.13 0.24% 2023 1281736.95 2067.52 0.16% 686.29 0.05% 2753.81 0.21% 2024 1429649.39 2074.73 0.15% 688.53 0.05% 2763.26 0.20% 2025 1594630.93 2081.75 0.13% 690.72 0.04% 2772.47 0.17% 2026 1778651.34 2088.56 0.12% 692.84 0.04% 2781.40 0.16% 2027 1983907.70 2095.09 0.11% 694.87 0.04% 2789.96 0.15% 2028 2212850.65 2101.34 0.09% 696.82 0.03% 2798.16 0.12% 2029 2468213.62 2107.26 0.09% 698.67 0.03% 2805.93 0.12% 2030 2753045.47 2112.80 0.08% 700.39 0.03% 2813.19 0.11% 依據上表的測算結果，2016 年—2030 年期間某某區地方財政每年度需要為所有擬實(shí)施的 PPP 項目從財政預算中安排的支出責任，占一般公共預算支出的比例均未超過(guò) 10%，其中最高值為 2018 年的 0.36%。
?。ㄈ┬袠I(yè)和領(lǐng)域平衡性評估
行業(yè)和領(lǐng)域均衡性評估，是根據 PPP 模式適用的行業(yè)和領(lǐng)域范圍， 以及經(jīng)濟社會(huì )發(fā)展需要和公眾對公共服務(wù)的需求，平衡不同行業(yè)和領(lǐng)域 PPP 項目，防止某一行業(yè)和領(lǐng)域 PPP 項目過(guò)于集中。
本項目屬于市政道路類(lèi)項目，從公共預算占比的角度來(lái)看，不存在行業(yè)和領(lǐng)域 PPP 項目集中的問(wèn)題。
五、
論證結論
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依據以上測算結果，某某區預期財政狀況可以支撐未來(lái)各年對本 PPP 項目的財政支出，且在行業(yè)和領(lǐng)域平衡方面不存在障礙，評估結論為某某區市政道路及配套工程項目（開(kāi)發(fā)區）通過(guò)財政承受能力論證，適合采用 PPP 模式實(shí)施。
